專項債申報流程分為“項目儲備、項目申報、方案編制、方案評估和發(fā)行”四個階段。

在項目儲備階段，含《項目建議書》、《項目可行性研究報告》兩大材料的編制，2022年起增加事前績效評價相關材料要求；項目申報階段包含《項目建議書》批復、《項目可研報告》批復、《項目實施方案》，其他非必要材料例如《環(huán)評報告》、《安評報告》、四證一書可按實際情況提供；第三是方案編制階段，申報組織需提供《收益與融資自求平衡測算方案》以及《財務評價書》；最后，方案評估和發(fā)行階段，需提供《財務評價書》（正式稿）以及《法律意見書》兩項材料。

圖3：申報資料清單

其中，核心申報材料包括三部分，即我們常說的“一案兩書”。

一是由專業(yè)機構撰寫的項目實施方案（具體包括項目概況、投資測算、收益測算、平衡分析和測算附表），切忌方案強行平衡；

二是會計事務所撰寫的財務評估報告（包括項目概況、項目投資及資金籌措、項目運營收益與融資平衡情況、評價結論），切忌存在過多免責條款；

三是律師事務所撰寫的法律意見書（包括引言、項目基本情況、項目概算及資金籌措、項目收益及融資平衡、中介機構資質(zhì)、本期債券風險因素、結論意見），切忌對核心事項不發(fā)表意見。